今日行情已经连续两个交易日出现修复性走强的行情，值得注意的是，今日分歧依然较大，尤其是科技方向并没有全面好转，总体还是在轮动的趋势当中，由于短线目前基本面还是在不确定性状态，因此行情虽然有一定的赚钱效应，但是并没有集中在高标上面，反而大量低位个股的预期比较明显，结合现有角度来看，尽量还是短线快进快出为主，市场目前不确定性犹存，短线最好以低位的AI，机器人，部分超跌的有色金属，甚至电力方向为主。
关于地缘政治，来讲讲以下几点：
菲律宾总统马科斯昨日宣布进入国家能源紧急状态，欧盟也取消原定于4月15日生效的俄罗斯石油禁令提案。此次中东冲突引发的能源危机正在逐步蔓延至全球各国，能源自主会被越来越多国家提升日程。分布式光储系统是最直接、快速、有效的解决方案，相关的刺激政策将接踵而至。
此外，冲突地区（乌克兰及中东等）的电力基础设施受损严重，后续局势若有所缓和。户用光储系统也仍然是居民重建的首选，需求潜力也非常大，当下的叙利亚与黎巴嫩是典型的代表。
市场目前比较博弈短期业绩与企业排产情况，2-3月欧元汇兑冲击较大，但企业经营趋势向好，行业长期逻辑不改，不考虑中东冲突与潜在的刺激政策，相关企业估值普遍在20-25X，应当是当前能源自主议题的首选板块，调整即买点！
这波反弹修复两日，短期反抽差不多了，要适当降仓。这不是悲观，是节奏。今天大盘走了个”过山车”——冲高回落再拉升。上午延续了昨天下午的放量修复，开盘冲了一小时，然后就开始持续砸盘，午后又拉起来。领涨的有两大分支：光纤算力和电力。
但仔细看，科技板块的阵型并不强，冲高之后，光纤的中军都破板回落。电力倒是走出了二波趋势，板块阵型是当下最好的，这是市场下跌之后，第一次走出持续性的板块。这里有个细节要注意：算电属于二次高潮，而且是发酵许久的板块。由于算电承载的标的集中在电力，扩散性很有限，只能局限于电力小分支中。而真正承载市场广大赚钱效应的板块是AI科技，今天表现趋弱。这也印证了昨天的观点：这里的反弹只是反抽修复，还不足以直接见底。
